ภาคเทคโนโลยีล่มสลาย
ดัชนีหุ้นสหรัฐ S&P 500 และ Nasdaq ปิดการซื้อขายในวันพฤหัสบดีโดยลดลงอย่างมาก เมื่อนืนต้นเหตุหลักของการลดลงคือ Nvidia ผู้ผลิตชิปชั้นนำซึ่งหุ้นลดลงหลังจากการเผยแพร่รายงานทางการเงิน นักลงทุนที่คาดหวังว่าภาคปัญญาประดิษฐ์ (AI) จะเติบโตอย่างรวดเร็วต่อไปต้องผิดหวัง ในขณะเดียวกัน ข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคใหม่สะท้อนถึงการชะลอตัวของเศรษฐกิจสหรัฐฯ เพิ่มความกังวลของตลาด
Nvidia ตกต่ำ
หุ้นของ Nvidia (NVDA.O) ร่วงลง 8.5% ทำให้มูลค่าตลาดหายไป 274 พันล้านดอลลาร์ หลังจากที่คาดการณ์กำไรขั้นต้นรายไตรมาสต่ำกว่าที่คาดไว้ แม้การคาดการณ์รายได้ที่สดใสไม่สามารถชดเชยความคาดหวังของนักลงทุนที่แสดงถึงความเศร้าได้ ทำให้แรงกดดันต่อตลาดเทคโนโลยีทั้งหมดมากขึ้น
ความล้มเหลวที่แพร่หลาย: ภาคชิปภายใต้การโจมตี
การล่มของ Nvidia ได้สร้างปฏิกิริยาลูกโซ่ระหว่างผู้ผลิตเซมิคอนดักเตอร์อื่นๆ หุ้น Broadcom (AVGO.O) ลดลงมากกว่า 7% ในขณะที่หุ้น Advanced Micro Devices (AMD.O) สูญเสีย 5% ผลก็คือ ดัชนีเซมิคอนดักเตอร์ฟิลาเดลเฟีย (.SOX) ลดลง 6.1% ซึ่งเป็นหนึ่งในการลดลงที่มากที่สุดในความทรงจำล่าสุด
นโยบายการค้าของทรัมป์สร้างความเสี่ยงใหม่
ตลาดหุ้นยังคงติดตามการยกระดับอุปสรรคทางการค้าอย่างใกล้ชิด อดีตประธานาธิบดี Donald Trump ประกาศเก็บภาษี 25% ต่อรถยนต์ยุโรปและสินค้าประเภทอื่นๆ นอกจากนี้เขายังกล่าวว่าจะมีผลบังคับใช้ภาษีต่อเม็กซิโกและแคนาดาในวันอังคาร
การเคลื่อนไหวเหล่านี้อาจยกระดับความตึงเครียดทางการค้าและนำไปสู่การตอบโต้จากประเทศอื่นๆ เพิ่มแรงกดดันต่อตลาด
รอคอยข้อมูลเงินเฟ้อหลัก
นักลงทุนกำลังหันความสนใจไปที่การเผยแพร่ดัชนีการใช้จ่ายผู้บริโภคส่วนบุคคล (PCE) ที่จะออกมา ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อสำคัญที่ธนาคารกลางสหรัฐใช้ตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ย
ข้อมูลนี้กำหนดจะเผยแพร่ในวันศุกร์ ซึ่งคาดว่าจะให้ภาพชัดเจนยิ่งขึ้นเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวต่อไปของธนาคารกลางสหรัฐ ตลาดคาดว่าจะมีการลดอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อย 50 เบสิกพอยต์ภายในเดือนธันวาคม
Salesforce ทำให้ผิดหวัง
Salesforce (CRM.N) สร้างการกระแทกเพิ่มเติมต่อภาคเทคโนโลยี บริษัทซอฟต์แวร์ธุรกิจได้ออกคาดการณ์รายได้ประจำปี 2026 ซึ่งต่ำกว่าคาดของนักวิเคราะห์
ท่ามกลางโอกาสนี้ หุ้น Salesforce ลดลง 4% ซ้ำเติมการลดลงทั้งหมดในภาคเทคโนโลยี
ยักษ์ทางการเงินสลับตัว: Snowflake และ Warner Bros เติบโต ส่วน Viatris เผชิญวิกฤต
ตลาดยังคงไม่มั่นคงและความผันผวนมีผลกระทบแม้กับผู้เล่นเรือธง ขณะที่บางบริษัทแสดงการเติบโตที่แข็งแกร่ง บางบริษัทกลับสูญเสียความเชื่อมั่นของนักลงทุน
Snowflake (SNOW.N) ขยับขึ้นอย่างมั่นคงด้วยการเพิ่มขึ้น 4.5% ผู้ให้บริการวิเคราะห์ข้อมูลออกคาดการณ์รายได้ในปี 2026 ที่สดใสเกินกว่านักวิเคราะห์คาดการณ์ สิ่งนี้กระตุ้นความรู้สึกเชิงบวกในหมู่นักลงทุนและเสริมสร้างตำแหน่งของบริษัทในภาคเทคโนโลยีคลาวด์
ในทางตรงกันข้าม Viatris (VTRS.O) ทรุดลงถึง 15% ผู้ผลิตยาคาดการณ์ประจำปีที่น่าผิดหวังซึ่งสร้างปฏิกิริยาลบอย่างรวดเร็วจากตลาด นักลงทุนกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวของภาคเภสัชกรรมและผลประกอบการทางการเงินของบริษัทที่แย่ลง
Warner Bros Discovery (WBD.O) เพิ่มขึ้น 4.8% บริษัทกล่าวว่าคาดว่ารายได้จากการสตรีมจะเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าในปีนี้ ซึ่งทำให้มีความต้องการหุ้นของบริษัทเพิ่มขึ้น การคาดการณ์นี้ให้ความเชื่อมั่นในการพัฒนาต่อไปของอุตสาหกรรมบันเทิงดิจิทัลแม้จะมีปัญหาทั่วไปในอุตสาหกรรมสื่อ
ยุโรปภายใต้แรงกดดัน: ภาษีใหม่ของสหรัฐฯ ตีตลาด
ตลาดการเงินยุโรปรู้สึกถึงผลกระทบของภัยคุกคามจากภาษี 25% จากสหรัฐฯ เมื่อวานนี้ ตลาดหุ้นยุโรปบันทึกการลดลงและฟิวเจอร์สชี้ไปถึงโอกาสการสูญเสียเพิ่มเติม
ยิ่งกว่านั้น ยูโรลดลงต่ำสุดในสองสัปดาห์เมื่อเทียบกับดอลลาร์ ซึ่งแสดงถึงความกังวลที่เพิ่มขึ้นในหมู่นักลงทุน นโยบายปกป้องที่ดำเนินการโดยสหรัฐฯ คุกคามโอกาสการส่งออกของผู้ผลิตยุโรป ซึ่งต้องปรากฏในคำพูด
ดอลลาร์แคนาดาลดลงเมื่อทรัมป์ปฏิเสธที่จะถอยกลับ
สกุลเงินแคนาดายังคงลดลงแตะระดับต่ำสุดใน 3.5 สัปดาห์ นักลงทุนเห็นมีเหตุผลเพียงน้อยนิดที่จะมองในแง่บวก เมื่อ Donald Trump ยืนยันว่าภาษี 25% ต่อแคนาดาและเม็กซิโกจะมีผลในสัปดาห์หน้า
ก่อนหน้านี้มีการคาดการณ์ว่าจะมีการเลื่อนเส้นตายออกไปอีกหนึ่งเดือน แต่ขณะนี้เห็นได้ชัดว่าจะไม่มีการเลื่อน ซึ่งเพิ่มแรงกดดันต่อเศรษฐกิจแคนาดา ในขณะที่การพึ่งพาการค้ากับสหรัฐฯ ของประเทศยังคงสูง
จีนในสถานการณ์ที่ยากลำบาก: ตลาดรอการตอบสนองของเจ้าหน้าที่
การตอบสนองของตลาดจีนต่อภัยคุกคามจากภาษีเพิ่มเติมอีก 10% จากสหรัฐฯ เป็นแบบผสม ความปัญหาหลักคือความไม่แน่นอนของเวลา สัปดาห์หน้า สภาประชาชนแห่งชาติของจีนจะประชุมกัน และนักวิเคราะห์เชื่อว่าเจ้าหน้าที่จะต้องประกาศมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจใหม่
จุดสนใจยังคงอยู่ที่เงินหยวน แม้ในสถานการณ์ที่วุ่นวาย ธนาคารประชาชนจีนได้ดำเนินการรักษาเสถียรภาพของค่าเงินด้วยการกำหนดอัตราแลกเปลี่ยนที่เข้มงวดมากขึ้น สิ่งนี้แสดงให้เห็นถึงความต้องการของเจ้าหน้าที่ที่จะสนับสนุนเงินหยวนและป้องกันการผันแปรแบบรุนแรง
เงินดอลลาร์ออสเตรเลียและนิวซีแลนด์ภายใต้ความกดดัน
ตลาดมักมองว่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียและนิวซีแลนด์เป็นสกุลเงินทดแทนที่มีสภาพคล่องมากกว่าของเงินหยวนจีน ดังนั้นภัยคุกคามของภาษีใหม่ที่เกิดขึ้นกับจีนจึงส่งผลกระทบต่อสกุลเงินเหล่านี้ทันที
สกุลเงินทั้งสองนี้มาอยู่ภายใต้แรงกดดันอย่างมาก ขณะที่เงินหยวนเองแสดงสัญญาณการฟื้นตัวหลังจากการลดลงของหลายสัปดาห์ ธนาคารประชาชนจีนกำลังปรับสถานการณ์อย่างแข็งขัน พยายามรักษาเสถียรภาพทางการเงินในประเทศก่อนการตัดสินใจนโยบายที่สำคัญ
ตลาดเอเชียลดลง: แรงกดดันเพิ่มขึ้น
ตลาดหุ้นเอเชียจบสัปดาห์ด้วยโน้ตเชิงลบ พลิกเงาสำหรับการกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับเศรษฐกิจโลก ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกง (.HSI) ลดลง 1.7% ขณะที่หุ้นบลูชิพของจีน (.CSI300) ลดลงเพียง 0.5%
อย่างไรก็ตาม การลดลงที่หนักที่สุดเกิดขึ้นในดัชนีนิเคอิของญี่ปุ่น (.N225) และดัชนี Kospi ของเกาหลีใต้ (.KS11) ที่ลดลงเกือบ 3% แรงกดดันต่อตลาดกำลังเพิ่มขึ้น และนักลงทุนกำลังมองหาสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งกำลังทำให้เงินเยนของญี่ปุ่นเข้มแข็งขึ้น
เงินเยนญี่ปุ่นเข้มแข็ง: ที่หลบภัยที่มีการกระทำ
ท่ามกลางความผันผวนของตลาด เงินเยนเป็นสกุลเงินเดียวที่แสดงการเพิ่มขึ้นอย่างสำคัญเมื่อเทียบกับดอลลาร์ในวันศุกร์ แนวโน้มนี้เป็นแบบดั้งเดิม: นักลงทุนมองเห็นเงินเยนญี่ปุ่นเป็นสินทรัพย์หลบภัยในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย
นอกจากนี้ อัตราดังกล่าวยังได้รับผลกระทบจากการลดลงของอัตราผลตอบแทนของตราสารหนี้สหรัฐฯ ที่ถึงระดับต่ำสุดในสองสัปดาห์ใหม่ สิ่งนี้สะท้อนความกังวลของผู้ค้าที่ยอมว่า สงครามการค้าที่อาจเกิดขึ้นอาจกระทบไม่เพียงแค่เศรษฐกิจโลก แต่ยังรวมถึงอเมริกาด้วย ซึ่งมีสัญญาณชะลอตัวปรากฏแล้ว
ตัวชี้วัดเงินเฟ้อสำคัญของสหรัฐฯ จะเปิดเผยในวันนี้
นักลงทุนต่างมุ่งเน้นไปที่การเผยแพร่ของดัชนี PCE ซึ่งเป็นตัวชี้วัดเงินเฟ้อสำคัญที่ธนาคารกลางสหรัฐติดตามในวันนี้ ข้อมูลนี้จะช่วยประเมินความเป็นไปได้ของการเปลี่ยนแปลงนโยบายการเงินในสหรัฐฯ ในอนาคต
ตลาดยิ่งเพิ่มความเสี่ยงว่าธนาคารกลางสหรัฐจะยึดมั่นในการนโยบายการเงินที่นุ่มนวล ขณะนี้เกือบเป็นสิ่งที่แน่ชัดแล้วว่าการลดอัตราดอกเบี้ย 0.25% สองครั้งจะเกิดขึ้นในเดือนมิถุนายนและกันยายน
ธนาคารกลางยุโรปกำลังเตรียมที่จะลดอัตราดอกเบี้ย
ผู้กำกับดูแลยุโรปจะเข้าสู่เวทีโลกก่อน: สัปดาห์หน้า ธนาคารกลางยุโรป (ECB) จะจัดการประชุมซึ่งคาดว่าจะประกาศการลดอัตราดอกเบี้ยลง 0.25%
อย่างไรก็ตาม กลยุทธ์ในแง่ถัดไปยังคงไม่ชัดเจน เจ้าหน้าที่บางรายของ ECB บ่งชี้ว่าจังหวะของการผ่อนคลายอาจชะลอขึ้นอยู่กับสถานการณ์เศรษฐกิจมหภาค สิ่งนี้สร้างความไม่แน่นอนให้กับตลาดและเพิ่มความผันผวนในการคาดการณ์อัตราแลกเปลี่ยน
นักลงทุนรอคอยสัญญาณแต่ตลาดยังอยู่ภายใต้แรงกดดัน
ตลาดการเงินทั่วโลกแสดงความปั่นป่วนที่เพิ่มขึ้น ภัยคุกคามจากสงครามการค้า ความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจมหาภาคและการตัดสินใจของธนาคารกลางที่กำลังมาถึง ทำให้ตลาดมีความอ่อนไหวมากขึ้นกับข่าวสารใดๆ ก็ตาม
เหตุการณ์สำคัญ ที่จะกำหนดแนวโน้มในอนาคต:
- การประชุมธนาคารกลางยุโรป;
- ปฏิกิริยาของสกุลเงินโลกต่อนโยบายของผู้กำกับดูแล.
ตลาดอาจเผชิญกับการเคลื่อนไหวที่รุนแรงในอีกไม่กี่วันข้างหน้า และนักลงทุนรอคอยสัญญาณใหม่ๆ ที่จะช่วยกำหนดกลยุทธ์สำหรับอนาคตใกล้
สกุลเงินดิจิตอลภายใต้การโจมตี: Bitcoin เสียพื้นที่
การขายใหม่ในตลาดสินทรัพย์ดิจิตอลกำลังเกิดขึ้น Bitcoin (BTC) ลดลงชั่วครู่ใต้ระดับ $80,000 แสดงการลดลง 27% จากระดับสูงสุดตลอดกาลที่ $109,071.86 เมื่อวันที่ 20 มกราคม
การลดลงอย่างรุนแรงนี้เกิดจากปัจจัยหลายอย่าง:
- ความอยากได้น้อยลงสำหรับความเสี่ยงท่ามกลางความไม่แน่นอนของตลาด;
- การแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐฯ ที่มักทำให้เกิดแรงกดดันต่อทรัพย์สินคริปโต;
- การปรับทางเทคนิคหลังจากการเติบโตอย่างรวดเร็วในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา.
ในขณะนี้ นักลงทุนกำลังประเมินโอกาสในการเคลื่อนไหวต่อไป ตลาดคริปโตยังคงมีความผันผวนอย่างมาก
ทรัมป์โฟกัสที่การค้าและการอพยพ แต่โลกคริปโตตอบโต้ด้วยวิธีของมันเอง
ตั้งแต่เข้ากลับสถาบันขาวอีกครั้ง Donald Trump ได้ให้ความสำคัญกับปัญหาการค้าระหว่างประเทศและความเข้มงวดของนโยบายตรวจคนเข้าเมือง อย่างไรก็ตาม อิทธิพลของเขาได้ขยายเกินคาดไปถึงตลาดคริปโตอีก
เมื่อเร็ว ๆ นี้ เหรียญมีมที่เกี่ยวข้องกับ Trump และครอบครัวของเขาได้รับความนิยมเป็นพิเศษ โดยเฉพาะโทเค็น $Trump และ $Melania ซึ่งได้มาแรงด้วยการเก็งกำไรในหมู่นักลงทุน
แม้เหรียญเหล่านี้จะไม่มีมูลค่าพื้นฐาน ความผันผวนและความนิยมในชุมชนเทรดส่งเสริมให้เห็นว่าตลาดคริปโตมีความเชื่อมโยงใกล้ชิดกับเหตุการณ์ทางการเมืองเพียงใด
ตลาดการเงินรอเกณฑ์ใหม่
สถานการณ์ปัจจุบันแสดงให้เห็นว่าตลาดทั่วโลกกำลังเผชิญกับช่วงของความไม่แน่นอนสูง:
- ภาคเทคโนโลยีกำลังถูกกดดันจากการเกิดขึ้นของคู่แข่งใหม่ๆ;
- ตลาดสกุลเงินดิจิทัลกำลังเผชิญกับการปรับปรุงแก้ไขอย่างมาก;
- ตลาดทั่วโลกกำลังรอคอยการตัดสินใจใหม่ในด้านนโยบายการเงิน
นักลงทุนยังคงตึงเครียด รอคอยสิ่งขับเคลื่อนใหม่ที่จะกำหนดทิศทางของกระแสเงินทุนในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า
