Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD во вторник выполнила разворот в пользу американской валюты и начала новый процесс падения в направлении уровня коррекции 127,2% – 1,0946. Отбой курса пары от этого уровня сработает в пользу европейской валюты и некоторого роста в направлении уровня Фибо 100,0% – 1,1003. Закрытие курса пары под уровнем 1,0946 повысит вероятность продолжения падения в направлении следующего уровня коррекции 161,8% – 1,0873.

Ситуация с волнами становилась сложнее в последние недели, но в целом вопросов не вызывает. Последняя завершенная волна вверх (25-30 сентября) не пробила пик предыдущей волны, а новая волна вниз пробила лоу предыдущих трех волн. Таким образом, в данное время пара начала формирование нового «медвежьего» тренда. В ближайшее время мы можем увидеть коррекционную волну, но быки уже потеряли инициативу на рынке.

Информационный фон во вторник был очень слабым. В Германии вышел отчет по промышленному производству, который показал рост на 2,9% м/м при ожиданиях трейдеров +0,8%. Однако этот отчет не произвел впечатления на рынок, который продолжает быть полностью сосредоточенным на отчете по инфляции в США и ее влиянии на ДКП ФРС. Напомню, что уже завтра выйдет индекс потребительских цен, который согласно прогнозам может упасть до 2,3%. Базовая инфляция ожидается на уровне 3,2%, как и в августе. Однако новое (пусть и небольшое) замедление инфляции укажет ФРС на верно выбранный путь смягчения политики. Доллар в последние недели уверенно растет, так как рынок большую часть текущего года закладывал в цены первое смягчение ДКП. Как только ФРС понизила ставку, мы получили обратный эффект – доллар не упал, а вырос. Также сегодня выйдет протокол последнего заседания FOMC. Если большинство директоров Комитета выразят необходимость снижения ставки в ноябре на 0,25%, это может еще больше поддержать медведей. Напомню, доллар падал на «голубиных» ожиданиях 5-6 смягчений в 2024 году.

На 4-часовом графике пара выполнила разворот в пользу американской валюты после образования целой серии «медвежьих» дивергенций у индикаторов RSI и CCI. RSI также заходил в область перекупленности несколько недель назад. Закрепление котировок под уровнем 1,1013 позволяет рассчитывать на продолжение падения в направлении уровней 1,0935 и 1,0872. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора.

Отчет Commitments of Traders (COT):

В течение последней отчетной недели спекулянты закрыли 9522 контракта Long и открыли 6849 контрактов Short. Настроение группы «Non-commercial» изменилось на «медвежье» несколько месяцев назад, но в данное время быки вновь доминируют. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 178 тысяч, а контрактов Short – всего 123 тысячи.

Однако четвертую неделю подряд крупные игроки в большей степени избавляются от европейской валюты. На мой взгляд, это может быть предвестником нового «медвежьего» тренда или хотя бы коррекции. Ключевой фактор падения доллара – ожидание смягчения ДКП FOMC – отработан, у доллара больше нет причин для падения. Они могут со временем появиться, но сейчас рост американской валюты более вероятен. Графический анализ также свидетельствует о начале «медвежьего» тренда. Таким образом, я готовлюсь к затяжному падению пары EUR/USD.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

США – Публикация протокола FOMС (18-00 UTC).

9 октября календарь экономических событий содержит в себе только одну запись. Протоколы ФРС редко оказывают воздействие на рынок, но все же рынок не оставит их без внимания. Таким образом, влияние на настроение трейдеров сегодня может быть только вечером.

Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:

Продажи пары были возможны при закрытии под уровнем 1,1139 на 4-часовом графике с целями 1,1081, 1,1070, 1,1013 и 1,0984. Все цели были достигнуты. С новыми продажами я бы не спешил – сигналов пока нет. Покупки пары возможны сегодня при отбое на часовом графике от зоны поддержки 1,0929–1,0946 с целями 1,1003 и 1,1053.

Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,1003–1,1214 на часовом графике и по 1,1139–1,0603 на 4-часовом.